固定收益類表現(xiàn)可圈可點 權(quán)益類業(yè)績慘不忍睹
工銀瑞信基金被指“跛足巨人”
憑借多只“巨無霸”短期理財基金接連發(fā)行，工銀瑞信去年擠進規(guī)模榜前十。不過就在工銀瑞信將其拳頭產(chǎn)品做得有聲有色時，該公司旗下偏股型基金卻被嚴(yán)重邊緣化，業(yè)績慘不忍睹。其偏股型基金平均收益不僅在前十大基金公司中墊底，而且在所有基金公司的同類產(chǎn)品中也排名倒數(shù)第五。
去年通過固定收益類產(chǎn)品大嘗甜頭的工銀瑞信今年一口氣上報了12只產(chǎn)品，其中有10只為固定收益類產(chǎn)品，不過北京商報記者發(fā)現(xiàn)，一味注重借固定收益類產(chǎn)品擴張的工銀瑞信似乎忽略了旗下股基的管理。晨星數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，今年以來，截至3月8日，工銀瑞信基金旗下包括工銀紅利股票基金在內(nèi)的15只股基和混基的平均回報率為2.41%，此數(shù)據(jù)不僅墊底于前十大基金公司，同時在可統(tǒng)計的70家基金公司中也是排名倒數(shù)第五。
在可統(tǒng)計的70家基金公司當(dāng)中，僅有紐銀梅隆基金、安信基金、浙商基金和國金通用基金四家基金公司的業(yè)績不如工銀瑞信，這四家基金公司旗下股基和混基今年以來的回報率分別是2.3%、2.22%、1.97%、0.14%。而北京商報記者統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，前三大基金公司華夏基金、易方達基金、嘉實基金旗下股基和混基今年以來的平均回報率分別是7.57%、6.79%、5.44%。
晨星公布的數(shù)據(jù)還顯示，工銀瑞信十余只權(quán)益類產(chǎn)品中，去年業(yè)績多數(shù)都排在市場70%的同類產(chǎn)品之后。其中，業(yè)績最好的也只處于市場中游水平。
不過在工銀瑞信賴以擴張的固定收益類產(chǎn)品上，其業(yè)績做得還可圈可點。資料顯示，截至3月8日，工銀瑞信短期理財基金今年以來的平均回報率為0.79%，在前十大基金公司中排名第四。同時該公司激進型債基和普通債基的業(yè)績也是處于中上游，晨星數(shù)據(jù)顯示，截至3月8日，工銀瑞信上述兩類型基金今年以來的回報率分別是3.99%和1.94%，分別位列前十大基金公司的第五名和第三名。
從上述數(shù)據(jù)不難看出，工銀瑞信權(quán)益類產(chǎn)品的收益不僅無法與其他大型基金公司相提并論，即便是在全市場中也是排名倒數(shù)第五，這樣的成績顯然與工銀瑞信的行業(yè)地位嚴(yán)重不符。
有分析認為，工銀瑞信權(quán)益類產(chǎn)品與固定收益類產(chǎn)品之所以出現(xiàn)明顯的兩極分化，或許與該公司的戰(zhàn)略布置不無關(guān)系。
去年下半年以來，工銀瑞信借著固定收益類產(chǎn)品尤其是短期理財基金的持續(xù)發(fā)力，擠進了基金管理規(guī)模榜前十名，固定收益類產(chǎn)品不僅是該公司擴張的拳頭產(chǎn)品，更占據(jù)其資產(chǎn)規(guī)模的絕大部分比重。好買基金研究中心數(shù)據(jù)顯示，工銀瑞信基金目前的資產(chǎn)規(guī)模為1243.49億元，其中偏股型基金的資產(chǎn)規(guī)模約為300億元，占比約僅為24%。